专题：超预期政策带来增量资金 A股估值迎来中长期修复机会

　　10月24日消息，三大指数早盘集体调整，北证50逆势大涨超6%。板块方面，NMN概念早盘强势，美邦科技30cm涨停，特一药业、金达威盘中涨停；半导体板块走强，富乐德、上海贝岭双双涨停；橡胶制品概念活跃，海达股份20cm涨停；军工板块陷入回调，北方长龙跌超7%；光伏设备板块走低，晶澳科技、华民股份跌幅居前；白酒板块走弱，舍得酒业领跌。总体来看，个股跌多涨少，下跌个股超2800只。

　　截至午间收盘，沪指报3286.17点，跌0.50%；深成指报10489.20点，跌0.82%；创指报2192.76点，跌0.57%。

　　盘面上，NMN概念、生物制品、超导概念板块涨幅居前，风电设备、贵金属、军工装备板块跌幅居前。

　　热点板块：

　　1、NMN概念

　　金达威、雅本化学、尔康制药、众生药业等多股上涨。

　　消息面上，据中国科学院天津工业生物所消息，该所通过开发从头合成途径提高烟酰胺单核苷酸（NMN）产量，实现超过100倍的NMN产量提升。报道称，天津工业生物技术研究所通过系统工程化改造大肠杆菌，成功开发了大肠杆菌中NMN的从头合成途径，有效提高了NMN的体内代谢产量。

　　2、半导体

　　华岭股份、锴威特、富乐德、凯德石英等多股活跃。

　　消息面上，多家A股半导体上市公司发布了2024年三季度业绩预告。受益于行业景气度回升、市场需求提升等因素，多家企业盈利能力得到改善。Wind数据显示，以半导体ETF成份股为统计标的，截至10月23日午间，有11家半导体上市公司发布了2024年三季度业绩预告，其中，北方华创等7家公司业绩预增，全志科技、思特威扭亏。

　　消息面：

　　1、【江苏省数据集团有限公司正式揭牌】江苏省数据集团有限公司揭牌仪式23日在南京举行。江苏省委常委、常务副省长马欣强调，希望省数据集团抢抓战略机遇，深入贯彻落实省委、省政府工作部署，坚定扛起全省公共数据授权运营和资源整合的重大使命，推动全省数据资源整合共享，提高数据资源利用效率和价值，引领带动全省数据产业发展。助力数字技术与实体经济深度融合，持续赋能千行百业，推动培育一批引领型数字产业集群。加强数字核心技术自主创新，聚焦数字前沿技术加大研发投入，强化基础应用研究，深化产学研创新合作。营造良好数字创新生态，坚守数据安全底线，保障数据流通使用高效安全、合法合规。各地、各有关部门和单位要齐心协力、紧密配合，共同推动省数据集团开好局、起好步。

　　2、【小米雷军：29日将发布小米15系列和小米澎湃OS2】小米雷军发布微博称，10月29日晚7点将发布小米15系列和小米澎湃OS2，还有小米SU7Ultra量产版等新品。

　　3、【北京房产居住权登记拟出台新规】近日，《北京市居住权登记试行办法（征求意见稿）》在市规划自然资源委网站公开征集意见。《办法》规定，同一不动产只能设立一个居住权，不得重复设立，但是居住权人可以为多个人。已办理居住权登记的，不影响办理不动产转移、抵押登记，但不动产登记机构应告知受让方和抵押权人居住权登记情况。

　　机构观点：

　　中信建投证券发布研报称，A股和港股有望继续走强，货币政策宽松周期刚刚开启，无风险利率下行，长期资金入市有序推进，稳增长政策全面放开，对国内外投资者仍有较大吸引力。国内债市近期仍有波动，随时等待配置机会，关注股债跷跷板效应和债基、理财赎回风险。

　　华福证券指出，站在当下时点，本轮行情尚未走完：宏观政策的稳增长基调不变、估值仍然处于偏低水位叠加海内外长线资金入场仍有较大空间，均对后续行情带来提振；在板块维度，建议更多关注科技成长板块：产业逻辑上，AI在全球范围内方兴未艾；周期逻辑上，半导体周期目前仍处于上升阶段；政策逻辑上，发展新质生产力是首要任务。